---

Менеджер нескольких валютных счетов Z-X-N
Принимает глобальные операции агентства по счетам в иностранной валюте, инвестиции и транзакции
Помощь семейным офисам в автономном управлении инвестициями

---



---

В двусторонней торговле на Форекс мелкие розничные трейдеры часто предпочитают краткосрочную спекулятивную торговлю долгосрочному ценовому инвестированию.

---

Долгосрочные ценовые инвесторы часто позволяют себе постепенно накапливать богатство, используя стабильные стратегии, но мелкие розничные трейдеры больше стремятся к быстрой прибыли и не обладают терпением, необходимым для такого медленного роста. Даже если они понимают стратегии долгосрочных ценовых инвесторов, им сложно по-настоящему следовать им, поскольку эти стратегии значительно отличаются от их ожиданий и торговых целей.
Долгосрочные ценовые инвесторы, как правило, имеют значительную финансовую поддержку, что освобождает их от погони за быстрым богатством или заоблачной прибылью. В отличие от этого, мелкие розничные трейдеры часто не имеют таких финансовых ресурсов и поэтому предпочитают краткосрочную торговлю ради быстрой прибыли. Долгосрочные инвесторы, как правило, имеют хорошо отлаженную систему оценки и кодекс поведения, а каждый вход и выход основан на строгой логике и анализе. Без четкого сигнала к выходу они не будут легко менять свою инвестиционную стратегию, даже столкнувшись со значительными плавающими убытками или прибылями. Даже если плавающие убытки достигнут 50% или более, они продолжат наращивать свои позиции в соответствии с установленными правилами, а не прибегнут к стоп-лоссам. Суть этой стратегии заключается в извлечении выгоды из долгосрочных рыночных тенденций и разворота стоимости для получения прибыли.
Однако для мелких розничных трейдеров ситуация совершенно иная. Они гонятся за острыми ощущениями от торговли, а не за долгосрочной инвестиционной ценностью. Долгосрочное инвестирование для них — невыносимое испытание, поскольку они часто не могут выдержать психологического давления, связанного с длительным удержанием позиций. Столкнувшись со значительными плавающими убытками или прибылями, мелкие розничные трейдеры часто впадают в отчаяние и тоску. Если плавающая прибыль превращается в плавающие убытки, они ещё больше раздражаются и могут даже насмехаться над относительно низкой доходностью долгосрочных трейдеров, торгующих по цене. Когда плавающие убытки достигают 50% и более, мелкие розничные трейдеры часто чувствуют себя опустошёнными и могут даже решить сдаться, поскольку у них нет средств для увеличения позиций и покрытия потерь. Долгосрочные ценовые инвесторы, с другой стороны, имеют достаточно средств для продолжения увеличения позиций. Они не опустошены, а наоборот, рады возможности войти на рынок по более низкой цене.
Таким образом, существует фундаментальное различие между розничными трейдерами акций малой капитализации и долгосрочными ценовыми инвесторами. Они занимают разные уровни и принадлежат к совершенно разным инвестиционным мирам. Долгосрочные ценовые инвесторы действуют в рамках собственной инвестиционной логики и системы ценностей, в то время как розничные трейдеры акций малой капитализации пытаются копировать их стратегии для получения прибыли. Это похоже на фермера, представляющего, как император пропалывает сорняки золотой мотыгой или таскает навоз золотым шестом – несбыточная мечта.

В двустороннем мире торговли на Форекс обычным инвесторам, как правило, не нужно уделять много внимания так называемым «областям». Эта концепция скорее инструмент для построения личного имиджа, используемый всемирно известными личностями.

---

Для обычных инвесторов суть торговли на Форекс довольно проста: она больше похожа на битву на поле боя, где единственным ключом является победа или поражение. В этой торговой среде инвесторы могут либо проиграть, терпя постоянные убытки, либо стать победителями благодаря превосходным навыкам и стратегиям, достигая стабильной прибыли. Проще говоря, у среднестатистического инвестора в торговле на Форекс есть только две роли: победитель или проигравший.
Хотя такие понятия, как «область» и «мышление», широко упоминаются в некоторых книгах, в реальной торговле на Форекс они зачастую не имеют практической ценности. Хотя названия и обложки этих книг могут привлекать начинающих трейдеров в крупных книжных магазинах по всему миру, их содержание часто ничего не значит для опытных трейдеров. Эти книги в первую очередь привлекают новичков броскими названиями и рекламными материалами. Однако по-настоящему ценные торговые стратегии и методы часто требуют постоянной практики и накопления знаний, а не просто чтения этих книг.
В мире торговли на Форексе начинающие инвесторы часто тянутся к различным книгам и теориям, полагая, что их изучение приведёт их к успеху на сложном рынке. Однако многие книги, написанные так называемыми «инвестиционными гуру», зачастую предлагают лишь расплывчатые концептуальные объяснения и лишены практических рекомендаций. Истинная ценность этих книг может заключаться исключительно в их маркетинговых стратегиях, направленных на привлечение новых инвесторов и получение коммерческой прибыли. Инвесторы с многолетним опытом работы на рынке предпочитают совершенствовать свои торговые навыки, опираясь на личный опыт и постоянное обучение, а не полагаясь на, казалось бы, сложные, но непрактичные теории.
В торговле на Форексе истинный успех инвесторов обеспечивают прочные фундаментальные основы, тщательное управление рисками и глубокое понимание динамики рынка. Развитие этих навыков требует времени и практики, а не просто прочтения нескольких книг. Поэтому обычным инвесторам, вместо того чтобы тратить время на пустые теории и концепции, лучше сосредоточиться на развитии своих торговых навыков и психологической устойчивости. Только тогда они смогут выделиться из толпы на арене торговли на Форекс и стать настоящими победителями.

В двухсторонней торговой системе инвестирования на Форекс стратегии стоп-лосс не устанавливаются по единому стандарту; вместо этого они должны динамически корректироваться в зависимости от размера позиции трейдера и торгового цикла. Основное различие заключается в двух торговых моделях: с небольшими долгосрочными и большими краткосрочными позициями.

---

Для форекс-инвесторов, придерживающихся лёгкой долгосрочной стратегии, размер позиции часто поддерживается относительно небольшим по сравнению с балансом счёта, поскольку периоды удержания позиций обычно составляют месяцы или даже годы. Их инвестиционная стратегия основана на понимании долгосрочных фундаментальных тенденций валютной пары, поэтому влияние краткосрочных колебаний цен на общий баланс счёта относительно ограничено. Поэтому такие инвесторы могут не устанавливать фиксированные стоп-лоссы. Они предпочитают постоянно отслеживать фундаментальные показатели, чтобы определить, произошёл ли разворот фундаментального тренда, а не срабатывать механические стоп-лоссы на основе краткосрочных откатов цен. Это помогает им избежать преждевременного выхода из рынка из-за рыночного шума и упустить преимущества долгосрочных трендов. В отличие от этого, форекс-трейдеры, придерживающиеся тяжёлой краткосрочной стратегии, могут удерживать позиции всего несколько часов или дней, часто превышая 10% от капитала счёта. Прибыльность зависит от точного учёта краткосрочных колебаний цен. Краткосрочные рынки подвержены значительной волатильности, на которую влияют такие факторы, как новости и ликвидность. Неверная оценка направления рынка может привести к значительным убыткам в течение короткого периода времени. Поэтому таким трейдерам необходимо устанавливать строгие стоп-лоссы. Использование четких стоп-лоссов (например, основанных на ключевых уровнях поддержки/сопротивления или сигналах технических индикаторов) позволяет контролировать степень риска отдельных сделок, предотвращая единовременный убыток от поглощения значительной части капитала счета и обеспечивая устойчивость торговой системы.
Исходя из фундаментальной природы стоп-лоссов, в двусторонней торговле на Форекс стоп-лоссы всегда являются инструментом для трейдеров по контролю риска, а не средством получения прибыли. Их основная функция — ограничить потенциальные убытки по отдельной сделке до управляемого уровня посредством заранее установленного лимита потерь, тем самым предотвращая возникновение необратимых рисков для счета, вызванных экстремальными рыночными условиями или неверной оценкой. Например, когда внезапные изменения политики или публикация важных экономических данных приводят к разрывам обменного курса, четко определенный стоп-лосс может эффективно снизить потери. Однако важно понимать, что сами по себе стоп-лосс не генерируют прибыль напрямую. Прибыль зависит от анализа рыночных тенденций, выбора времени входа и стратегического управления позициями. Стоп-лосс просто защищает целостность вашего счета и создает условия для последующих прибыльных сделок. Они служат «предохранительным клапаном» в системе контроля рисков на рынке Форекс, а не «двигателем прибыли». Чрезмерное доверие стоп-лосс ордерам или непонимание их функций может привести к порочному кругу частых стоп-лосс ордеров и постоянных убытков.
В практике двусторонней торговли на Форекс подавляющее большинство трейдеров испытывают естественное отвращение к стоп-лосс ордерам. Такой подход не случаен; он обусловлен сочетанием человеческого инстинкта потери и жажды удачи. Большинство трейдеров неохотно устанавливают стоп-лосс ордера. По сути, они не хотят сталкиваться с текущими гарантированными потерями. Вместо этого они надеются, что рыночная цена сможет развернуть тренд и превратить счёт из убытка в прибыль. За этим подходом «удерживая ордер» часто скрываются скрытые дефекты торговой системы: многие трейдеры не разработали целостную торговую стратегию и методы работы. Нет ни чётких сигналов входа (таких как прорывы технических паттернов, фундаментальный резонанс и т. д.), ни чётких правил выхода (таких как точки фиксации прибыли, пороговые значения соотношения риска и доходности и т. д.). В результате, столкнувшись с убытками, они сталкиваются с дилеммой принятия решений: они не могут ни оценить, является ли текущий убыток краткосрочным колебанием или разворотом тренда, ни знать, следует ли контролировать риски с помощью стоп-лосса. В конечном итоге им остаётся только полагаться на удачу, чтобы решить «удержать ордер», надеясь, что рынок «вернёт инвестиции», но реальность часто такова, что убытки продолжают расти и даже приводят к ликвидации счёта.
Более того, тот факт, что подавляющее большинство трейдеров на Форекс не любят использовать стоп-лоссы, на самом деле является нормальной человеческой реакцией. В конце концов, принятие гарантированного убытка противоречит человеческому инстинкту стремиться к прибыли и избегать потерь. С этой точки зрения, трейдеры, которые не любят стоп-лоссы, совершенно «нормальны». И наоборот, если кто-то активно предпочитает использовать стоп-лоссы, это на самом деле противоречит психологии нормального трейдинга. Однако стоит отметить, что подавляющее большинство трейдеров на современном рынке Форекс — краткосрочные трейдеры. Они склонны улавливать краткосрочные ценовые расхождения посредством частой торговли, но игнорируют высокие требования технического анализа и ментального контроля, необходимые для краткосрочной торговли. Кроме того, у них, как правило, отсутствует строгая система понимания стоп-лоссов и контроля рисков. Это основная причина, по которой статистика рынка Форекс показывает, что «99% трейдеров в конечном итоге теряют деньги». Эта группа неудачников — в основном розничные трейдеры с небольшим капиталом. Из-за отсутствия систематических торговых знаний они часто «держат» позиции в краткосрочной торговле, усугубляя убытки и в конечном итоге становясь носителями рыночного риска.
В отличие от розничных трейдеров, немногочисленные опытные крупные инвесторы на рынке Форекс также не любят стоп-лосс, но их логика принятия решений при столкновении с убытками совершенно иная. Эти крупные инвесторы не полагаются на удачу, чтобы удержать свои позиции. Вместо этого они последовательно основывают свои решения о выходе на «условиях и сигналах выхода». Перед тем, как войти в рынок, они устанавливают четкие критерии выхода, основанные на множестве факторов, включая макроэкономические фундаментальные показатели, стоимость валютных пар и рыночные настроения. Например, если основные фундаментальные индикаторы (такие как политика процентных ставок, торговый дефицит и данные по инфляции) меняют направление или появляется ключевой технический сигнал пробоя (например, пробой долгосрочных скользящих средних или подтверждение модели «голова»), они будут неукоснительно выполнять выход, даже если их счета уже в минусе. Для них стоп-лосс — это не пассивное принятие убытков; это проактивное, основанное на правилах управление рисками после окончания тренда. По сути, речь идёт о «выходе на основе сигналов», а не о «остановке убытков из-за убытков». Эта рациональная логика принятия решений — ключ к достижению крупными инвесторами стабильной прибыли в долгосрочной торговле.

В торговле на Форекс, хотя «покупай дёшево, продавай дорого» и «продавай дорого, покупай дёшево» являются фундаментальными стратегиями, универсально применяемыми инвесторами по всему миру, существуют значительные различия в том, как разные трейдеры понимают и применяют эти стратегии. Эти различия отражаются не только в определении «минимума» и «максимума», но и в работе с такими ключевыми аспектами, как контроль рисков, идентификация сигналов и выбор времени для торговли.

---

Что касается стратегии «покупай дёшево, продавай дорого», широко используемой во время рыночных ралли, разные трейдеры по-разному определяют и трактуют «минимум». Некоторые считают «минимум» точкой, где цены начинают восстанавливаться после спада, сигнализируя о стабилизации рынка; Другие рассматривают это как поворотную точку, где скользящая средняя переходит от нисходящей линии к горизонтальной, что указывает на потерю дальнейшего нисходящего импульса. Более того, «минимум» также может отражать состояние рынка, когда импульс постепенно иссякает после периода спада. Эти различные интерпретации — лишь некоторые из множества возможных вариантов. На самом деле, перечисление всех возможных сценариев «минимума» заняло бы довольно много времени.
Аналогично, в стратегии «продавай дорого, покупай дешево», широко используемой во время рыночных спадов, разные трейдеры по-разному понимают «максимум». Для одних «максимум» означает точку, где цены перестают расти и начинают падать, сигнализируя о стабилизации рынка. Для других «максимум» означает поворотную точку, где скользящая средняя переходит от восходящей линии к горизонтальной, что указывает на потерю восходящего импульса. Более того, «максимум» может также относиться к рынку, который пережил период роста и постепенно теряет импульс. Эти различные интерпретации — лишь некоторые из множества возможных вариантов. Перечисление всех возможных «высоких» сценариев также заняло бы немало времени.
Если всё ещё есть форекс-трейдеры, которые скептически относятся к универсальным стратегиям «покупай дёшево, продавай дорого» и «продавай дорого, покупай дёшево», это может быть связано с тем, что они не до конца понимают, как определять максимумы и минимумы, или не могут точно определить соответствующий уровень риска на этих уровнях. Более того, они, возможно, не освоили принципы определения сигналов о высоких и низких ценах, а также ключевые моменты входа и выхода с рынка. На самом деле, обработка и реагирование на сигналы о высоких и низких ценах — это очень гибкое и творческое занятие. Разные трейдеры используют разные методы и стратегии для управления этими ситуациями, основываясь на своём опыте, стиле и понимании рынка. Подобно тому, как «в глазах тысячи читателей — тысяча Гамлетов», так и у тысячи форекс-трейдеров есть тысяча разных подходов к управлению и реагированию.

В мире двусторонней торговли на рынке Форекс есть один наводящий на размышления феномен: успешные трейдеры, добившиеся стабильной прибыли на рынке, часто воздерживаются от активных советов другим начать торговать на Форекс.

---

Такое отношение проистекает не из страха, что новички станут конкурентами и поделят рыночные возможности, а из глубокого понимания беспощадности рынка. Они полностью осознают огромные риски, присущие торговле на Форекс, и понимают, что большинство людей, выходящих на рынок, в конечном итоге могут столкнуться не с радостью от прибыли, а с болью от потерь страх перед потерями других вынуждает их не приглашать других к участию.
Более внимательный анализ экосистемы двустороннего валютного рынка (форекс) показывает, что те, кто активно продвигает ценность торговли на Форекс и побуждает других к участию, почти всегда сосредоточены среди групп, имеющих прямые или косвенные интересы в торговле на Форекс, таких как форекс-брокеры, учебные заведения, специализирующиеся на инвестировании в Форекс и трейдинге, а также различные связанные с ними группы, предоставляющие вспомогательные услуги. Основная цель этих организаций — извлечение прибыли за счет привлечения большего числа людей к торговле: брокеры получают прибыль от комиссий за транзакции, учебные заведения получают доход от продажи курсов, а связанные с ними организации полагаются на спрос трейдеров. Таким образом, с точки зрения прибыли, те, кто активно привлекает инвесторов на Форекс, часто преследуют скрытую цель «сбора урожая» — максимизации собственной прибыли, направляя других к торговле, вместо того чтобы по-настоящему учитывать прибыль инвесторов.
Анализ прибыльности двусторонней торговли на Форекс с течением времени еще более наглядно демонстрирует жестокость рынка. Если рассматривать 10-летний цикл, то число форекс-трейдеров, которые действительно могут получать стабильную прибыль от торговли, крайне мало. Если же увеличить этот период до 20 лет, число тех, кто может поддерживать стабильную прибыль от торговли на Форекс или даже полагаться на неё как на основной источник дохода, станет ещё меньше. Даже если сократить этот период до относительно коротких трёх лет, число инвесторов, способных преодолеть рыночную волатильность и действительно получить положительный доход от торговли, остаётся ничтожно малым. Эта нехватка прибыли в этих циклах отражает тот факт, что сложность получения прибыли от торговли на Форекс намного превосходит ожидания обычных инвесторов.
На двухстороннем рынке Форекс не только обычные частные инвесторы сталкиваются с трудностями в достижении прибыльности, но даже учреждения и фонды, которые часто считаются более профессиональными и хорошо обеспеченными ресурсами, редко достигают стабильной прибыли от торговли в течение длительных периодов в пять, десять или даже двадцать лет. Хотя эти институты и фонды могут добиваться краткосрочной прибыли за счёт рыночных тенденций или корректировки стратегии, в долгосрочной перспективе, столкнувшись со сложной и нестабильной глобальной экономической ситуацией, колебаниями обменных курсов и политическими рисками, большинству из них будет сложно избежать нестабильной прибыли или даже убытков. Это ещё раз подчёркивает сложность достижения долгосрочной прибыльности в торговле на рынке Форекс.
Рассматривая индустрию торговли на рынке Форекс, ещё один неоспоримый факт заключается в том, что доля участников рынка, которые действительно понимают рыночную логику, владеют научными торговыми системами и обладают навыками управления рисками, крайне мала. Подавляющее большинство участников, не имея систематических профессиональных знаний, продуманных торговых стратегий и эффективного управления мышлением, часто испытывают трудности с управлением рыночными колебаниями и в конечном итоге становятся носителями рыночного риска. Подобно «пушечному мясу» или «луку-порею», их потери во многом предопределены с момента выхода на рынок. Эта реальность отрасли не только подчёркивает профессиональный порог в торговле на рынке Форекс, но и служит предупреждением потенциальным инвесторам о необходимости сохранять рациональность и осторожность.

---

---

• 
• 

---

13711580480@139.com

+86 137 1158 0480

+86 137 1158 0480

+86 137 1158 0480

z.x.n@139.com

Mr. Z-X-N

China · Guangzhou

---